Preparación de un estado de flujos de efectivo utilizando el método indirecto
Los datos que necesita para preparar un estado de flujos de efectivo
Para preparar un estado de flujos de efectivo , debe consultar los balances comparativos de la compañía XYZ. A partir de los dos años de datos del balance y algunos datos del estado de resultados , construye su estado de flujos de efectivo.
Un ejemplo de declaración de flujos de efectivo
En el siguiente ejemplo, asumiremos que el ingreso neto es de $ 110,500, la depreciación es de $ 50,000 y la empresa paga dividendos por la cantidad de $ 65,000.
Ejemplo de declaración de flujo de efectivo de la empresa XYZ
| Declaración de Flujos de Efectivo de la Compañía XYZ | |
| 1. Ingresos netos | $ 110,500 |
| 2. Depreciación | 50,000 |
| 3.Inc en Actas Rec | (30,000) |
| 4.Inc en inventario | (20,000) |
| 5.Dec en prepago Exp | 10,000 |
| 6.Inc en Accts Payable | 35,000 |
| 7.Dec en Accruals | (5,000) |
| 8. Flujos de caja netos de las actividades operativas | $ 150,500 |
| 9.Inc en Inversiones | (30,000 |
| 10.Inc en Planta y Equipo | (100,000) |
| 11. Flujos de caja netos de actividades de inversión | (130,000) |
| 12.Inc en LT Bank Loans | 50,000 |
| 13.Dividendos Pagados | (65,000) |
| 14. Flujos de caja netos de actividades financieras | (15,000) |
| 15. Aumento neto de los flujos de efectivo | $ 5,500 |
Sección uno: Flujos de efectivo de las operaciones
El estado de flujos de efectivo tiene tres secciones. La primera sección es Flujos de efectivo de actividades operativas. La línea 1 de esta sección es ingreso neto.
Para los ingresos netos, agregue la Línea 2, que es la depreciación. Después de tener en cuenta los ingresos netos y la depreciación en la sección de actividades operativas, considere los aumentos o disminuciones en sus cuentas actuales de activo y pasivo actual entre los dos años de información del balance proporcionados por los balances comparativos .
En cuanto a los balances , las cuentas por cobrar, línea 3, han aumentado de $ 170,000 a $ 200,000 por un aumento de $ 30,000. Dado que ese aumento se produjo en el lado del activo del balance general, se muestra como una cifra negativa. ¿Por qué? Si la empresa extendió $ 30,000 más en crédito a sus clientes, entonces tenía $ 30,000 menos para usar. Del mismo modo, el inventario, línea 4, aumentó en $ 20,000. Los gastos pagados por adelantado, línea 5, disminuyeron en $ 10,000. Una disminución en la cuenta de activos , una fuente de fondos para la empresa, es un número positivo. El efectivo aumentó en $ 35,000 pero no está incluido en nuestro análisis inicial. Pronto quedará claro por qué.
Ahora, mira la sección de pasivos del balance general. La línea 6, cuentas por pagar, aumentó en $ 35,000. Los préstamos bancarios a corto plazo no cambiaron. Los gastos acumulados, línea 7, como impuestos y salarios, disminuyeron en $ 5,000. Dado que esto es una disminución en una cuenta de pasivo, es un uso de fondos para la empresa y un número negativo.
La línea 8 es Flujos de efectivo netos de actividades operativas, el resumen de la primera sección del Estado de flujos de efectivo. Cuando suma los ajustes al ingreso neto y la depreciación, obtiene $ 150,500. La empresa está generando un flujo de caja neto positivo de sus actividades operativas.
Flujo de efectivo de actividades de inversión
La siguiente sección del Estado de flujos de efectivo es Flujos de efectivo de actividades de inversión. Por lo general, esta sección incluye cualquier inversión a largo plazo que realice la empresa más cualquier inversión en activos fijos , como plantas y equipos. La línea 9 muestra que la empresa invirtió $ 30,000 más en inversiones a largo plazo en 2009. Eso se muestra como un número negativo ya que era un uso de activos. La firma también gastó $ 100,000 para más plantas y equipos según lo indicado en la línea 10.
La línea 11 es Flujos de efectivo netos de actividades de inversión, el resumen de la segunda sección del Estado de flujos de efectivo. Es un $ 130,000 negativo ya que este fue el desembolso en 2009.
Flujo de efectivo de las actividades de financiamiento
La última sección del estado de flujo de efectivo es Flujos de efectivo de las actividades de financiamiento. En este caso, ha financiado su empresa con préstamos bancarios a largo plazo que han aumentado en $ 50,000 como se indica en la Línea 12.
También se pagaron dividendos a inversionistas por un monto de $ 65,000, que es una salida de efectivo y una cantidad negativa como se indica en la línea 13. Los flujos de efectivo netos de las actividades de financiamiento, línea 14, son $ 15,000 negativos.
Flujo de efectivo neto: la línea inferior
Ahora, combinamos las tres secciones del estado de flujo de efectivo para ver dónde está la empresa desde la perspectiva del flujo de efectivo. Cuando sumas el flujo de caja neto de cada sección (línea 15), obtienes $ 5,500 positivos. Este es el aumento neto en los flujos de efectivo durante el año para la empresa comercial. Mirando hacia atrás en la cuenta de efectivo en los balances comparativos, el análisis es correcto. El efectivo ha aumentado en $ 5,500 de un año a otro.