¿Cuál es el costo real del comercio de descuentos de crédito?
La mayoría de los expertos estiman que las pequeñas empresas generalmente tienen hasta el 40 por ciento de su financiamiento del crédito comercial, es decir, lo que deben a sus proveedores.
Sin duda es el pasivo corriente operativo más grande en el balance de una pequeña empresa. Cuanto menor es la empresa, mayor es el porcentaje probable de crédito comercial como pasivo corriente.
¿Cómo funciona el crédito comercial?
Cuando una empresa compra a un proveedor, ese proveedor a menudo está dispuesto a permitir que la empresa demore el pago. Cuando el proveedor permite el pago diferido, efectivamente el proveedor está extendiendo el financiamiento a la compañía. Este crédito se convierte en una fuente de financiamiento de capital de trabajo para la compañía. Para las empresas muy pequeñas y las empresas de nueva creación, el crédito comercial puede ser la única financiación que tienen. Los proveedores lo saben y vigilan sus cuentas por cobrar y las compañías que tienen crédito con ellas.
Elija a sus proveedores con cuidado
Cuando se abran las puertas de su negocio, una de sus primeras tareas debería ser elegir cuidadosamente a sus proveedores. Desea elegir a sus proveedores no solo para los productos que pueden ofrecerle sino también para sus términos de intercambio de crédito.
Si usted es un negocio nuevo o en crecimiento, ciertamente desea elegir proveedores que ofrezcan crédito comercial y, preferiblemente, aquellos que ofrecen términos de crédito comerciales generosos.
Cuando elige proveedores, generalmente hará una presentación o propuesta a esos proveedores. Asegúrese y enfatice la cantidad de inventario que necesitará y la cantidad de inventario que anticipa necesitar para avanzar en el futuro.
Desea que su empresa se vea atractiva para el proveedor como una empresa digna de crédito comercial. Cuantos más negocios haga con un proveedor, mejor será su posición de negociación con respecto a los términos de intercambio de crédito con ese proveedor.
El costo del crédito comercial
Dicho esto, hay un costo asociado con la concesión de créditos comerciales a su empresa por parte de sus proveedores. Es probable que los proveedores se encuentren en la misma posición que usted respecto del flujo de efectivo, por lo que el costo efectivo de lo que compra a los proveedores suele ser más alto que si estuviera pagando en efectivo. No solo debe absorber el mayor precio de compra, sino que debe figurar en el costo real del crédito comercial.
Las empresas que ofrecen crédito comercial a su empresa tienen una política de crédito, al igual que usted tiene una política de crédito para sus clientes. Esa política de crédito puede tener términos de intercambio que se parecen a esto: 2/10, neto 30. Esto significa que el proveedor le ofrecerá un descuento del 2 por ciento si paga su factura en 10 días. Si no toma ese descuento, entonces la factura vence en 30 días. Si un proveedor le ofrece estos términos de intercambio, ¿qué significan?
Un ejemplo del costo real del crédito comercial
Aquí podemos usar una fórmula para calcular el costo del crédito comercial.
Esta fórmula también se llama el costo de no tomar el descuento. Digamos que a su empresa se le ofrecen términos de intercambio de 2/10, neto de 30. Ahora, tenemos que imaginar un escenario en el que su empresa no pueda obtener ese descuento del 2 por ciento. En otras palabras, no tiene el flujo de caja para pagar la factura y recibe el descuento en 10 días, ¿cuánto le va a costar?
Aquí está la fórmula para calcular el costo de no tomar el descuento:
Porcentaje de descuento ÷ (1-Descuento%) x [360 / (Días de pago permitidos completos - Días de descuento)]
Aquí hay una explicación paso a paso de la fórmula usando el ejemplo dado anteriormente: 2/10 net 30.
- Divida el porcentaje de descuento, 2%, entre (100% - 2%), la diferencia de 100% menos el porcentaje de descuento del 2%. Es igual a 2.0408%
- Divida 360 - días nominales en un año - por la suma de días de pago permitidos completos (30 días) menos días de descuento permitidos (10 días). Es igual a 18.
- Multiplique el resultado de 2.0408% por 18. Es igual a 36.73%, la tasa de interés real anual cobrada.
De acuerdo con los términos de nuestro ejemplo anterior, 36.73 por ciento es el costo de no tomar el descuento. Puede obtener una cooperativa de ahorro y crédito o un préstamo bancario a un precio menor que ese.
¿Su empresa debe usar crédito comercial?
¿Debería su empresa usar crédito comercial para comprar su inventario y suministros u otra fuente de financiamiento ? Si su empresa tiene el flujo de efectivo libre para tomar el descuento ofrecido en los términos de crédito, entonces sí. Sin embargo, debe calcular el costo del crédito comercial, o el costo de no tomar el descuento, como en la sección anterior.
Si no tiene el flujo de efectivo para recibir el descuento, generalmente estará mejor con una forma de financiación más económica. Siempre es mejor tener suficiente flujo de efectivo disponible para tomar el descuento.